تحلیل بازار جهانی محصولات پتروشیمی؛ سقوط قیمت تولوئن و استایرن و تداوم روند نزولی بازار آسیا

بررسی تغییرات قیمت جهانی محصولات پتروشیمی از ۳۰ اکتبر تا ۶ نوامبر ۲۰۲۶

بازار جهانی محصولات پتروشیمی آسیا در هفته منتهی به ۶ نوامبر ۲۰۲۶، با تغییرات قابل‌توجهی در روند قیمت‌ها مواجه شد. پس از رشد نسبی قیمت‌ها در هفته پایانی اکتبر، بازار در هفته نخست نوامبر با اصلاح قیمتی گسترده‌ای روبه‌رو شد و بخش عمده محصولات پتروشیمی مورد بررسی کاهش قیمت را تجربه کردند.

بر اساس داده‌های منتشرشده از سوی S&P Global Energy | Platts، از مجموع ۲۱ ارزیابی قیمتی مربوط به شش محصول اصلی پتروشیمی در بازارهای آسیایی، ۱۷ مورد کاهش قیمت، ۳ مورد افزایش قیمت و یک مورد بدون تغییر بوده است.

در این میان، تولوئن شدیدترین افت قیمت را به ثبت رساند و قیمت آن در بازارهای مختلف بین ۱۸۰.۵ تا ۱۹۲.۵ دلار به ازای هر تن کاهش یافت. استایرن نیز با افت قابل‌توجهی در تمامی بازارهای بررسی‌شده مواجه شد و کاهش قیمت آن در محدوده ۱۶۰.۵ تا ۱۷۵.۵ دلار در هر تن قرار گرفت.

متانول نیز در هر پنج بازار منطقه‌ای کاهش قیمت داشت. همچنین MEG در بازار چین با افت ۵۰ دلاری مواجه شد و اسید استیک به روند نزولی خود ادامه داد.

در مقابل، اتیلن تنها محصولی بود که در تمامی بازارهای بررسی‌شده افزایش قیمت را تجربه کرد؛ هرچند میزان رشد آن محدود به ۱۰ دلار در هر تن بود.

این تحولات نشان‌دهنده تضعیف فضای معاملاتی بازار پتروشیمی آسیا و بازگشت فشارهای نزولی بر بخش قابل‌توجهی از محصولات پایه و میانی است.

۱. متانول (Methanol)؛ کاهش قیمت در تمامی بازارهای آسیایی

بازار متانول در هفته منتهی به ۶ نوامبر، در تمامی پنج بازار بررسی‌شده با کاهش قیمت مواجه شد. این موضوع نشان‌دهنده گسترش فشارهای نزولی در بازار منطقه‌ای متانول است.

تغییرات قیمت هفتگی متانول:

• FOB Korea: کاهش ۱۰ دلار در هر تن، معادل ۱.۶۷ درصد.

• CFR Taiwan: کاهش ۱۰ دلار در هر تن، معادل ۱.۶۵ درصد.

• CFR Southeast Asia: کاهش ۱۰ دلار در هر تن، معادل ۱.۵۴ درصد.

• CFR India: کاهش ۸ دلار در هر تن، معادل ۱.۳۷ درصد.

• CFR China: کاهش ۸ دلار در هر تن، معادل ۱.۷۱ درصد.

بیشترین افت درصدی قیمت متانول در بازار چین ثبت شده است؛ جایی که قیمت این محصول از محدوده ۴۶۷ تا ۴۶۹ دلار به ۴۵۹ تا ۴۶۱ دلار در هر تن کاهش یافته است.

در بازار کره، تایوان و جنوب شرق آسیا نیز قیمت متانول به‌صورت یکسان ۱۰ دلار در هر تن افت داشته است.

نکته قابل‌توجه، معکوس شدن روند افزایشی هفته قبل در بازار هند است. قیمت متانول در این بازار از ۵۸۳ دلار به ۵۷۵ دلار در هر تن کاهش یافته است.

کاهش هم‌زمان قیمت در تمامی بازارهای بررسی‌شده نشان می‌دهد که رشد قیمت ثبت‌شده در برخی مناطق طی هفته گذشته پایدار نبوده است.

متانول به‌عنوان یکی از مواد اولیه مهم در تولید فرمالدهید، اسید استیک، MTBE و سایر مشتقات شیمیایی، نقش مهمی در زنجیره صنایع پتروشیمی دارد. بنابراین، ادامه روند نزولی آن می‌تواند بر هزینه تأمین مواد اولیه صنایع پایین‌دستی تأثیرگذار باشد.

برای ارزیابی روند آینده این محصول، بررسی میزان واردات چین، موجودی انبارها، شرایط عرضه منطقه‌ای و سطح تقاضای مصرف‌کنندگان صنعتی اهمیت زیادی دارد.

۲. تولوئن (Toluene)؛ شدیدترین افت قیمت در میان محصولات بررسی‌شده

تولوئن در این هفته بیشترین کاهش قیمت را در میان محصولات مورد بررسی تجربه کرده است. هر سه بازار منطقه‌ای ثبت‌شده با افت دو رقمی قیمت مواجه شده‌اند.

تغییرات قیمت هفتگی تولوئن:

• FOB Korea: کاهش ۱۸۱.۵ دلار در هر تن، معادل ۱۴.۶۰ درصد.

• CFR Southeast Asia: کاهش ۱۹۲.۵ دلار در هر تن، معادل ۱۴.۲۸ درصد.

• CFR India: کاهش ۱۸۰.۵ دلار در هر تن، معادل ۱۲.۷۸ درصد.

بیشترین کاهش مطلق قیمت در بازار جنوب شرق آسیا ثبت شده است. قیمت تولوئن در این بازار از محدوده ۱۳۴۷.۵ تا ۱۳۴۹.۵ دلار به ۱۱۵۵ تا ۱۱۵۷ دلار در هر تن رسیده است.

در بازار کره نیز قیمت FOB از محدوده ۱۲۴۲.۵ تا ۱۲۴۴.۵ دلار به ۱۰۶۱ تا ۱۰۶۳ دلار در هر تن کاهش یافته است.

بازار هند نیز افت قابل‌توجهی را تجربه کرده و قیمت تولوئن در این منطقه به محدوده ۱۲۳۱ تا ۱۲۳۳ دلار در هر تن رسیده است.

شدت کاهش قیمت تولوئن در این هفته بسیار قابل‌توجه است و نشان‌دهنده یک اصلاح قیمتی گسترده در بازار آروماتیک‌های آسیا است.

از عوامل احتمالی مؤثر بر بازار تولوئن می‌توان به تغییرات قیمت نفت خام و نفتا، شرایط عرضه محصولات آروماتیکی، وضعیت بازار بنزین و میزان تقاضای صنایع پایین‌دستی اشاره کرد. بااین‌حال، داده‌های قیمتی به‌تنهایی علت دقیق این افت را مشخص نمی‌کنند.

تولوئن در صنایع مختلف از جمله تولید حلال‌های صنعتی، رنگ و پوشش، چسب‌ها و مواد شیمیایی واسطه کاربرد دارد.

کاهش شدید قیمت این محصول می‌تواند در صورت انتقال به معاملات واقعی، فرصت مناسبی برای کاهش هزینه تأمین مواد اولیه در صنایع مصرف‌کننده ایجاد کند.

۳. استایرن (Styrene)؛ افت دو رقمی قیمت در تمام بازارهای منطقه‌ای

استایرن نیز یکی از محصولات با بیشترین افت قیمت در هفته نخست نوامبر بوده است. تمامی چهار بازار بررسی‌شده کاهش قیمت بیش از ۱۰ درصد را ثبت کرده‌اند.

تغییرات قیمت هفتگی استایرن:

• FOB Korea: کاهش ۱۷۵.۵ دلار در هر تن، معادل ۱۱.۸۱ درصد.

• CFR Taiwan: کاهش ۱۶۰.۵ دلار در هر تن، معادل ۱۰.۸۴ درصد.

• CFR Southeast Asia: کاهش ۱۷۵.۵ دلار در هر تن، معادل ۱۱.۷۴ درصد.

• CFR India: کاهش ۱۷۵.۵ دلار در هر تن، معادل ۱۱.۰۴ درصد.

بیشترین افت درصدی در بازار کره ثبت شده است؛ به‌طوری‌که قیمت استایرن از محدوده ۱۴۸۵ تا ۱۴۸۶ دلار به ۱۳۰۹.۵۰ تا ۱۳۱۰.۵۰ دلار در هر تن کاهش یافته است.

در بازار جنوب شرق آسیا و هند نیز کاهش ۱۷۵.۵ دلاری ثبت شده است. بازار تایوان با افت ۱۶۰.۵ دلاری، کمترین کاهش مطلق را در میان بازارهای بررسی‌شده تجربه کرده است.

کاهش هم‌زمان و قابل‌توجه قیمت استایرن در تمامی بازارهای منطقه‌ای، نشان‌دهنده تضعیف گسترده شرایط معاملاتی این محصول است.

استایرن یکی از مواد اولیه اصلی در تولید پلی‌استایرن (PS)، آکریلونیتریل بوتادین استایرن (ABS) و سایر محصولات پلیمری است.

کاهش قیمت استایرن می‌تواند در صورت انتقال به زنجیره تأمین، هزینه مواد اولیه تولیدکنندگان محصولات پایین‌دستی را کاهش دهد.

برای پیش‌بینی روند آینده این محصول، بررسی قیمت بنزن و اتیلن، میزان تولید واحدهای استایرن مونومر و وضعیت تقاضای صنایع تولیدکننده پلی‌استایرن و ABS اهمیت ویژه‌ای دارد.

۴. اتیلن (Ethylene)؛ تنها محصول با روند افزایشی در تمامی بازارها

در شرایطی که بیشتر محصولات پتروشیمی با کاهش قیمت مواجه شده‌اند، اتیلن عملکرد متفاوتی داشته و تنها محصولی بوده که در هر سه بازار بررسی‌شده افزایش قیمت را ثبت کرده است.

تغییرات قیمت هفتگی اتیلن:

• FOB Korea: افزایش ۱۰ دلار در هر تن، معادل ۰.۸۲ درصد.

• CFR Southeast Asia: افزایش ۱۰ دلار در هر تن، معادل ۰.۸۵ درصد.

• CFR Northeast Asia: افزایش ۱۰ دلار در هر تن، معادل ۰.۸۱ درصد.

قیمت اتیلن در بازار کره از محدوده ۱۲۱۹ تا ۱۲۲۱ دلار به ۱۲۲۹ تا ۱۲۳۱ دلار در هر تن افزایش یافته است.

در بازار جنوب شرق آسیا نیز قیمت از ۱۱۶۹ تا ۱۱۷۱ دلار به ۱۱۷۹ تا ۱۱۸۱ دلار در هر تن رسیده است.

بازار شمال شرق آسیا نیز افزایش مشابهی را تجربه کرده و قیمت اتیلن به محدوده ۱۲۳۹ تا ۱۲۴۱ دلار در هر تن رسیده است.

اگرچه میزان افزایش قیمت اتیلن در مقایسه با افت شدید تولوئن و استایرن محدود است، اما استمرار رشد آن در تمامی بازارهای منطقه‌ای نشان‌دهنده مقاومت نسبی این محصول در برابر روند نزولی عمومی بازار است.

اتیلن یکی از مهم‌ترین مواد اولیه در زنجیره تولید پتروشیمی محسوب می‌شود و در تولید پلی‌اتیلن سبک، پلی‌اتیلن سنگین، اتیلن اکساید و بسیاری از مشتقات شیمیایی کاربرد دارد.

افزایش قیمت اتیلن می‌تواند بر هزینه تمام‌شده تولید محصولات پایین‌دستی، به‌ویژه تولیدکنندگان پلی‌اتیلن، تأثیرگذار باشد.

بااین‌حال، محدود بودن میزان رشد قیمت نشان می‌دهد که بازار اتیلن هنوز با افزایش شدید قیمت مواجه نشده است.

۵. مونو اتیلن گلایکول (MEG)؛ افت قابل‌توجه قیمت در بازار چین

بازار MEG در این هفته عملکرد متفاوتی در دو منطقه بررسی‌شده داشته است. درحالی‌که قیمت این محصول در جنوب شرق آسیا بدون تغییر باقی مانده، بازار چین کاهش قابل‌توجهی را تجربه کرده است.

تغییرات قیمت هفتگی MEG:

• CFR Southeast Asia: بدون تغییر در محدوده ۷۰۹ تا ۷۱۱ دلار در هر تن.

• CFR China: کاهش ۵۰ دلار در هر تن، معادل ۶.۹۰ درصد.

قیمت MEG در بازار چین از محدوده ۷۲۴ تا ۷۲۶ دلار به ۶۷۴ تا ۶۷۶ دلار در هر تن کاهش یافته است.

این افت قیمتی یکی از مهم‌ترین تغییرات بازار در این هفته محسوب می‌شود و نشان‌دهنده تفاوت قابل‌توجه شرایط معاملاتی چین با جنوب شرق آسیاست.

ثبات قیمت MEG در جنوب شرق آسیا در مقابل کاهش ۶.۹۰ درصدی بازار چین، می‌تواند ناشی از تفاوت شرایط عرضه، سطح موجودی انبارها و میزان تقاضای مصرف‌کنندگان در این مناطق باشد.

MEG یکی از مواد اولیه کلیدی در تولید PET، الیاف پلی‌استر و رزین‌های پلی‌استر غیراشباع است.

بنابراین، کاهش قیمت آن می‌تواند بر هزینه تأمین مواد اولیه صنایع نساجی، تولید بطری‌های PET، محصولات پلی‌استری و رزین‌های صنعتی تأثیر مثبت داشته باشد.

برای تحلیل روند آینده MEG، بررسی قیمت PTA، پارازایلین، میزان تولید PET، شرایط تقاضای پلی‌استر و سطح موجودی انبارهای چین ضروری است.

۶. اسید استیک (Acetic Acid)؛ تداوم روند نزولی در تمام بازارهای آسیایی

اسید استیک در این هفته نیز روند نزولی خود را حفظ کرده و هر چهار بازار بررسی‌شده کاهش یکسان ۲۰ دلاری در هر تن را ثبت کرده‌اند.

تغییرات قیمت هفتگی اسید استیک:

• CFR Southeast Asia: کاهش ۲۰ دلار در هر تن، معادل ۲.۹۰ درصد.

• CFR Far East Asia: کاهش ۲۰ دلار در هر تن، معادل ۲.۹۲ درصد.

• FOB China: کاهش ۲۰ دلار در هر تن، معادل ۳.۷۰ درصد.

• CFR South Asia: کاهش ۲۰ دلار در هر تن، معادل ۳.۲۰ درصد.

بیشترین افت درصدی در بازار صادراتی چین ثبت شده است؛ جایی که قیمت FOB از ۵۴۰ دلار به ۵۲۰ دلار در هر تن کاهش یافته است.

در بازار جنوب آسیا نیز قیمت از ۶۲۵ دلار به ۶۰۵ دلار در هر تن رسیده است.

بازار جنوب شرق آسیا با کاهش قیمت از ۶۹۰ به ۶۷۰ دلار و بازار شرق دور آسیا با کاهش از ۶۸۵ به ۶۶۵ دلار در هر تن مواجه شده‌اند.

نکته مهم این هفته، کاهش یکسان ۲۰ دلاری قیمت در تمامی چهار بازار بررسی‌شده است. این موضوع نشان می‌دهد که فشار نزولی اسید استیک به یک منطقه خاص محدود نبوده و در بخش گسترده‌ای از بازار آسیا مشاهده شده است.

اسید استیک یکی از مواد اولیه مهم در تولید وینیل استات مونومر (VAM)، استات‌ها، حلال‌های صنعتی و سایر مواد شیمیایی واسطه است.

ادامه کاهش قیمت این محصول می‌تواند به کاهش هزینه تأمین مواد اولیه صنایع پایین‌دستی منجر شود؛ هرچند تداوم این شرایط به وضعیت تولید، عرضه و میزان مصرف منطقه‌ای وابسته خواهد بود.

۷. مقایسه عملکرد محصولات؛ بیشترین افزایش و کاهش قیمت

مقایسه تغییرات قیمت محصولات مختلف نشان می‌دهد که شدت افت قیمت در تولوئن و استایرن به‌مراتب بیشتر از سایر محصولات بوده است.

بیشترین کاهش قیمت:

بیشترین افزایش قیمت:

بررسی این داده‌ها نشان می‌دهد که تولوئن و استایرن ضعیف‌ترین عملکرد قیمتی را در این دوره داشته‌اند؛ درحالی‌که اتیلن تنها محصولی بوده که در تمامی بازارهای بررسی‌شده افزایش قیمت را تجربه کرده است.

۸. مقایسه با دوره قبل؛ تغییر جهت بازار از رشد به کاهش قیمت

مقایسه دو دوره ۲۳ تا ۳۰ اکتبر و ۳۰ اکتبر تا ۶ نوامبر ۲۰۲۶، تغییر جهت قابل‌توجهی را در بازار محصولات پتروشیمی آسیا نشان می‌دهد.

در هفته پایانی اکتبر، بیشتر محصولات بررسی‌شده روند صعودی داشتند؛ اما در هفته نخست نوامبر، بخش عمده این رشد جای خود را به کاهش قیمت داده است.

مهم‌ترین تغییرات عبارت‌اند از:

تولوئن: پس از افزایش محدود قیمت در هفته قبل، با افت شدید ۱۲ تا ۱۵ درصدی در بازارهای منطقه‌ای مواجه شده است.

استایرن: پس از رشد ۱۲ تا ۱۸ دلاری در دوره قبل، در تمامی چهار بازار با کاهش بیش از ۱۶۰ دلار در هر تن روبه‌رو شده است.

متانول: رشد قیمت در بازار هند و جنوب شرق آسیا در هفته قبل متوقف شده و تمامی پنج بازار بررسی‌شده کاهش قیمت را ثبت کرده‌اند.

MEG: پس از رشد قابل‌توجه در بازار چین طی هفته قبل، اکنون کاهش ۵۰ دلاری و معادل ۶.۹۰ درصد را تجربه کرده است.

اسید استیک: روند نزولی خود را ادامه داده و در تمامی چهار بازار با افت ۲۰ دلاری مواجه شده است.

اتیلن: برخلاف سایر محصولات، همچنان روند افزایشی خود را حفظ کرده و در هر سه بازار ۱۰ دلار در هر تن رشد داشته است.

این مقایسه نشان می‌دهد که شرایط بازار پتروشیمی آسیا در مدت کوتاهی تغییر کرده و رشد قیمت‌های هفته پایانی اکتبر به یک روند صعودی پایدار و فراگیر تبدیل نشده است.

۹. چشم‌انداز بازار پتروشیمی؛ عوامل مؤثر بر تغییرات قیمت

برای ارزیابی روند قیمت محصولات پتروشیمی در هفته‌های آینده، بررسی چند عامل اساسی اهمیت دارد.

قیمت نفت خام و نفتا

تغییرات قیمت نفت خام و نفتا می‌تواند بر هزینه تولید بسیاری از محصولات پتروشیمی، به‌ویژه اتیلن و محصولات آروماتیکی مانند تولوئن و استایرن، تأثیرگذار باشد.

وضعیت عرضه و تقاضای منطقه‌ای

تعادل میان میزان تولید و تقاضای مصرف‌کنندگان یکی از مهم‌ترین عوامل تعیین‌کننده قیمت محصولات پتروشیمی است. افزایش موجودی انبارها، کاهش تمایل به خرید یا افزایش عرضه می‌تواند فشار نزولی بر قیمت‌ها ایجاد کند.

شرایط بازار چین

چین به‌عنوان یکی از مهم‌ترین قطب‌های تولید و مصرف محصولات پتروشیمی، نقش تعیین‌کننده‌ای در بازار جهانی دارد. میزان واردات، موجودی انبارها، تولید داخلی و نرخ فعالیت صنایع پایین‌دستی این کشور از شاخص‌های مهم بازار هستند.

عملکرد صنایع پایین‌دستی

میزان تقاضای صنایع تولید پلی‌اتیلن، PET، پلی‌استر، پلی‌استایرن، ABS، رنگ، پوشش و رزین‌های صنعتی می‌تواند بر روند مصرف و قیمت مواد اولیه پتروشیمی تأثیرگذار باشد.

ظرفیت تولید و تعمیرات واحدهای پتروشیمی

توقف‌های عملیاتی، تعمیرات اساسی، تغییر نرخ بهره‌برداری و راه‌اندازی ظرفیت‌های جدید می‌توانند تعادل عرضه و تقاضای بازار را تغییر دهند.

هزینه حمل‌ونقل و تجارت بین‌المللی

هزینه حمل دریایی، شرایط لجستیکی، نرخ ارز و محدودیت‌های تجاری از دیگر عوامل مؤثر بر قیمت نهایی محصولات وارداتی در بازارهای مختلف هستند.

جمع‌بندی نهایی

بازار جهانی محصولات پتروشیمی آسیا در هفته منتهی به ۶ نوامبر ۲۰۲۶، با اصلاح قیمتی گسترده‌ای مواجه شده است.

تولوئن و استایرن شدیدترین افت قیمت را ثبت کرده‌اند و کاهش قیمت این دو محصول در برخی بازارها از ۱۴۰ تا بیش از ۱۹۰ دلار در هر تن فراتر رفته است.

متانول نیز در تمامی بازارهای بررسی‌شده روند نزولی داشته و MEG در بازار چین کاهش قابل‌توجه ۶.۹۰ درصدی را تجربه کرده است. اسید استیک نیز با کاهش ۲۰ دلاری در هر تن در تمامی بازارهای منطقه‌ای، همچنان تحت فشار نزولی قرار دارد.

در مقابل، اتیلن با رشد ۱۰ دلاری در هر تن در بازارهای کره، جنوب شرق آسیا و شمال شرق آسیا، تنها محصول دارای روند افزایشی در این گزارش بوده است.

برای فعالان بازار مواد اولیه شیمیایی و پلیمری، این تحولات اهمیت زیادی در برنامه‌ریزی خرید، مدیریت موجودی انبار و ارزیابی هزینه تأمین مواد اولیه دارد.

نتیجه کلیدی: بازار پتروشیمی آسیا در هفته نخست نوامبر ۲۰۲۶، از روند افزایشی هفته پایانی اکتبر فاصله گرفته و وارد مرحله‌ای از اصلاح قیمتی گسترده شده است. تولوئن و استایرن بیشترین فشار نزولی را تجربه کرده‌اند؛ درحالی‌که اتیلن همچنان مقاومت بیشتری در برابر روند عمومی نزولی بازار نشان می‌دهد.

منبع اطلاعات: S&P Global Energy | Platts – Asian Petrochemicalscan

دوره بررسی: ۳۰ اکتبر تا ۶ نوامبر ۲۰۲۶

واحد قیمت: دلار آمریکا به ازای هر تن (USD/MT)